當(dāng)?shù)貢r(shí)間3月19日凌晨，伊朗伊斯蘭革命衛(wèi)隊(duì)宣布已對(duì)地區(qū)內(nèi)與美國(guó)相關(guān)的石油及能源設(shè)施發(fā)動(dòng)大規(guī)模導(dǎo)彈襲擊，直擊沙特、阿聯(lián)酋和卡塔爾的國(guó)有能源設(shè)施，此前以色列國(guó)防軍已襲擊了伊朗南帕爾斯氣田。繼霍爾木茲海峽通行受阻后，能源基礎(chǔ)設(shè)施再次成為沖突方直接襲擊目標(biāo)，地緣政治風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)席卷全球能源市場(chǎng)。目前，能源價(jià)格飆漲、市場(chǎng)陷入深度混亂，多國(guó)政府被迫重新審視能源安全戰(zhàn)略，加速推進(jìn)核能、煤炭及可再生能源的本土化部署。

全球能源貿(mào)易格局將重塑

　　就在一個(gè)月前，全球油氣供應(yīng)還處于過(guò)剩狀態(tài)。美國(guó)、圭亞那和巴西產(chǎn)量創(chuàng)紀(jì)錄，卡塔爾和澳大利亞的液化天然氣出口持續(xù)攀升，生產(chǎn)商正加大出口力度，市場(chǎng)普遍預(yù)期將迎來(lái)供過(guò)于求的局面。然而地緣政治局勢(shì)的驟然升級(jí)徹底扭轉(zhuǎn)了這一態(tài)勢(shì)?；魻柲酒澓{這一全球最關(guān)鍵能源要道陷入癱瘓，每日數(shù)百萬(wàn)桶原油和大量液化天然氣無(wú)法正常通行，全球能源版圖在一夜間被重新繪制。

　　“2026年油價(jià)突破200美元并非不可能。”伍德麥肯茲分析師表示。盡管?chē)?guó)際能源署宣布了自1974年成立以來(lái)最大規(guī)模的協(xié)調(diào)儲(chǔ)備釋放，總計(jì)達(dá)400萬(wàn)噸原油，但油價(jià)仍在近日重新超過(guò)每桶100美元。繞過(guò)霍爾木茲海峽的替代路線無(wú)法完全取代這條要道，一旦霍爾木茲海峽長(zhǎng)期關(guān)閉，全球能源貿(mào)易格局將面臨結(jié)構(gòu)性重塑。

　　此次沖擊的嚴(yán)重性在于其發(fā)生的時(shí)機(jī)與疊加效應(yīng)。全球剛剛從俄烏沖突引發(fā)的能源危機(jī)中艱難恢復(fù)，多數(shù)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體實(shí)施了對(duì)俄羅斯能源的禁運(yùn)，供應(yīng)鏈尚未完全理順。當(dāng)時(shí)歐洲各國(guó)寄望于非俄羅斯來(lái)源，特別是卡塔爾和美國(guó)的油氣能夠滿足持續(xù)增長(zhǎng)的需求。如今這一假設(shè)已被徹底打破。分析師警告，能源價(jià)格飆升將引發(fā)通脹反彈和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)放緩，歐洲可能再次陷入滯脹風(fēng)險(xiǎn)。多國(guó)政府意識(shí)到，對(duì)中東能源供應(yīng)的嚴(yán)重依賴在面臨如此大規(guī)模沖擊時(shí)已難以為繼，能源進(jìn)口多元化戰(zhàn)略也無(wú)法化解單一咽喉要道被切斷的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

多國(guó)投身能源自給競(jìng)賽

　　面對(duì)油氣供應(yīng)中斷，化石燃料進(jìn)口國(guó)正爭(zhēng)相提升非油氣發(fā)電占比，一場(chǎng)全球性的能源自給“競(jìng)賽”已然拉開(kāi)帷幕。

　　韓國(guó)正在加速重啟維護(hù)中的核反應(yīng)堆，預(yù)計(jì)到5月中旬將有6座反應(yīng)堆恢復(fù)運(yùn)行，總裝機(jī)容量超過(guò)500萬(wàn)千瓦，同時(shí)考慮重啟封存的燃煤電廠。該國(guó)計(jì)劃加快向可再生能源轉(zhuǎn)型，在未來(lái)五年內(nèi)將可再生能源發(fā)電占比提升至20%以上。

　　印度煤炭部表示，該國(guó)擁有約2.1億噸煤炭庫(kù)存，可滿足約88天需求，已準(zhǔn)備好應(yīng)對(duì)前所未有的煤炭需求。同時(shí)印度正加快國(guó)內(nèi)油氣勘探開(kāi)發(fā)，計(jì)劃在2026年將油氣勘探區(qū)塊面積擴(kuò)大一倍。

　　歐盟委員會(huì)主席馮德萊恩3月11日表示，歐洲的優(yōu)先事項(xiàng)是加速清潔能源發(fā)展，同時(shí)考慮對(duì)天然氣價(jià)格實(shí)施潛在上限。德國(guó)經(jīng)濟(jì)部長(zhǎng)哈貝克宣布將加快液化天然氣接收站建設(shè)，并延長(zhǎng)部分核電站的備用狀態(tài)。法國(guó)計(jì)劃新建6座核反應(yīng)堆，英國(guó)則將海上風(fēng)電目標(biāo)提升至2030年5000萬(wàn)千瓦。

　　隨著局勢(shì)持續(xù)演變，各國(guó)在尋求短期供應(yīng)解決方案的同時(shí)，也在重新繪制長(zhǎng)期能源版圖。這場(chǎng)危機(jī)不僅改變了當(dāng)下的能源價(jià)格，更可能重塑未來(lái)數(shù)十年的全球能源格局——一個(gè)更區(qū)域化、更多元化、更注重韌性的能源體系或?qū)⒓铀傩纬伞?/p>

實(shí)際效果有待觀察

　　不過(guò)，也有市場(chǎng)人士表示，各國(guó)的能源自給戰(zhàn)略效果仍有待觀察。理論上，加速部署本土太陽(yáng)能、風(fēng)能和儲(chǔ)能設(shè)施將減少發(fā)電對(duì)化石燃料的依賴。然而化石燃料價(jià)格飆升至4年高點(diǎn)并未為可再生能源加速推廣創(chuàng)造理想條件，因?yàn)橛纱艘l(fā)的通脹率飆升和潛在的高利率環(huán)境將推高清潔能源材料和安裝成本，光伏組件、風(fēng)機(jī)和鋰電池價(jià)格可能出現(xiàn)反彈。此外，增長(zhǎng)的可再生能源裝機(jī)容量若無(wú)法并網(wǎng)則毫無(wú)意義。國(guó)際能源署2月指出，目前全球電網(wǎng)投資約為每年4000億美元，若要滿足2030年前電力需求預(yù)期增長(zhǎng)，需將年度電網(wǎng)投資提升約50%，這意味著每年額外增加2000億美元投入。歐洲跨境電網(wǎng)互聯(lián)能力也需要大幅提升，以應(yīng)對(duì)可再生能源的間歇性特征。

　　在化工、航空、航運(yùn)等眾多行業(yè)，可再生能源無(wú)法直接替代化石燃料，同時(shí)還存在間歇性和依賴天氣的根本性制約。綠氫、合成燃料等替代方案尚處于商業(yè)化早期，還無(wú)法在短期內(nèi)形成規(guī)模替代。各國(guó)的能源自給化任重道遠(yuǎn)。